Europa rüstet auf. Manche Menschen interessieren sich aus diesem Umstand, der Aufrüstung Europas, für Aktien in der Rüstungsindustrie. In welches Unternehmen investieren? Da gibt es sehr schnell das Risiko des Einzeltitels. Daher sind Fonds sehr beliebt, die in mehrere Unternehmen investieren und so kommen die Fonds- und ETF-Anbieter aufs Parkett. Die ETF-Branche liebt bekanntlich Themen-ETFs, denn mit diesen lässt sich gutes Geld verdienen mit deutlich höheren Kosten. WisdomTree startet nun mit dem ersten ETF mit börsennotierten Unternehmen in der europäischen Rüstungsindustrie.
Der ETF kann bei jedem herkömmlichen Broker wie Bank Direkt, DADAT Bank, easybank, Flatex etc. gekauft werden.
WisdomTree Europe Defence UCITS ETF (ISIN: IE0002Y8CX98, WKN: A40Y9K)
Mit dem WisdomTree Europe Defence UCITS ETF (ISIN: IE0002Y8CX98, WKN: A40Y9K, Ticker: EUDF) bringt WisdomTree einen neuen thematischen ETF auf den Markt, der sich gezielt auf europäische Unternehmen im Verteidigungssektor konzentriert. Der ETF bildet den WisdomTree Europe Defence UCITS Index physisch nach und wurde am 4. März 2025 aufgelegt.
Auf der Website von WisdomTree gibt das Unternehmen die folgenden Gründe an, warum in den neuen Branchen-ETF investiert werden könnte:
- Reines Engagement im europäischen Verteidigungssektor: Fokus auf militärische Ausrüstung, Luft- und Raumfahrt sowie Technologie.
- Überbrückung der Investitionslücke: Profitiert von steigenden Verteidigungsausgaben zur Erfüllung der NATO-Ziele.
- Strategische Abstimmung: Unterstützung der europäischen Verteidigungsautonomie in Zeiten wachsender geopolitischer Spannungen.
- Unerschlossenes Anlagethema: Zugang zu einem bisher unterrepräsentierten Sektor mit Diversifikationspotenzial.
Anlagestrategie und Index-Zusammensetzung
Der ETF investiert in europäische Unternehmen, die einen wesentlichen Teil ihres Umsatzes im Verteidigungssektor erwirtschaften. Dabei werden mindestens 20 Aktien berücksichtigt, die bestimmte Mindestanforderungen an Marktkapitalisierung und Liquidität erfüllen.
Wichtig zu beachten ist, dass der Index Unternehmen ausschließt, die mit völkerrechtlich verbotenen Waffen wie Streumunition, Antipersonenminen sowie biologischen und chemischen Waffen in Verbindung stehen. Zudem werden Unternehmen ausgeschlossen, die gegen internationale Normen wie den UN Global Compact verstoßen.
Die zehn größten Positionen des Index sind zum heutigen Stand:
- Rheinmetall AG (18,20%)
- Leonardo Spa (15,31%)
- Saab AB-B (9,87%)
- BAE Systems PLC (9,81%)
- Thales SA (9,08%)
- Rolls-Royce Holdings PLC (7,02%)
- Airbus SE (5,64%)
- Safran SA (5,63%)
- Kongsberg Gruppen AS (4,87%)
- Melrose Industries Plc (2,49%).
Branchengewichtung des Index (%)
- Industriewerte: 99,36 %
- Informationstechnologie: 0,64 %
Top 10 Länder (% Gewichtung)
- Vereinigtes Königreich: 22,97 %
- Deutschland: 22,74 %
- Frankreich: 16,93 %
- Italien: 16,36 %
- Schweden: 9,87 %
- Niederlande: 5,64 %
- Norwegen: 4,87 %
- Spanien: 0,64 %
Die Ländergewichtung zeigt eine starke Fokussierung auf das Vereinigte Königreich (22,97%), Deutschland (22,74%), Frankreich (16,93%) und Italien (16,36%).
Kosten und Struktur
- Gesamtkostenquote (TER): 0,40% p.a.
- Replikationsmethode: Physisch
- Ertragsverwendung: Thesaurierend
- OGAW-konform: Ja
- Handelbar an Börsen wie Xetra, LSE und Borsa Italiana.
Chancen und Risiken
Potenzielle Vorteile:
- Zugang zu europäischen Verteidigungsunternehmen: Anlegende erhalten ein fokussiertes Engagement in einer Branche, die durch geopolitische Spannungen an Bedeutung gewinnt.
- Thematischer Ansatz mit Pure Players: Der ETF investiert gezielt in Unternehmen, deren Hauptgeschäft im Verteidigungssektor liegt.
- Diversifikation innerhalb der europäischen Rüstungsbranche.
Potenzielle Risiken:
- Hohe Volatilität: Verteidigungsunternehmen können starken Kursschwankungen unterliegen.
- Regulatorische Risiken: Politische Entscheidungen oder Exportbeschränkungen könnten die Unternehmen beeinflussen.
- Sektorspezifische Konzentration: Der ETF ist nicht breit diversifiziert, sondern fokussiert sich ausschließlich auf den Verteidigungssektor.
Steuerliche Behandlung für österreichische Anlegende
Auf der Website der OeKB findet sich bereits ein Eintrag, dass es sich bei diesem ETF um einen Meldefonds handelt. Der steuerliche Vertreter des Fonds ist in Österreich die LeitnerLeitner GmbH. Der Screenshot zeigt das „J“ bei „KESt-Meldefonds“. Seit 13. Februar 2025 ist der ETF bereits ein Meldefonds.
Moral vs. Rendite: Sollten Anlegende in den neuen Defence-ETF investieren?
Waffen sichern Frieden – oder befeuern Konflikte? Der WisdomTree Europe Defence UCITS ETF setzt auf europäische Rüstungsunternehmen und lockt mit möglichen Renditen. Doch ist es ethisch vertretbar, in eine Branche zu investieren, die von Krisen und Kriegen profitiert?
Anlegende stehen vor der Wahl: Profit oder Prinzipien? Wie entscheidest du dich? Wie siehst du die Sache, gerne als Kommentar unter diesem Beitrag.
Fazit
Der WisdomTree Europe Defence UCITS ETF ermöglicht Anlegern ein gezieltes Investment in europäische Rüstungsunternehmen. Mit einer Gesamtkostenquote von 0,40% p.a. ist der ETF vergleichsweise überschaubar günstig, birgt jedoch ein erhöhtes Risiko aufgrund der Branchenkonzentration. Für Anlegende, die an einer mittel- bis langfristigen Beteiligung am europäischen Verteidigungsmarkt interessiert sind, kann der ETF eine interessante Option sein. Wer hingegen eine breitere Diversifikation sucht, sollte Alternativen in Betracht ziehen.
Mehr
- mehr Informationen zum ETF gibt es auf der Website von WisdomTree
